时值盛夏，互联网金融行业却早早入冬，局势动荡，人心惶惶。

　　更确切地说，过去多年来野蛮生长的P2P们，以及其他非持牌的互联网金融主体，受到来自监管规制与市场规律的双重清算。

　　与之形成鲜明对比的是，持牌的金融机构依然在积极向新金融进击，在转型升级的路上大步向前。

　　草根军团收缩和蛰伏，正规军尤其国家队高歌猛进，这是当下新金融行业的真实写照。

　　7月12日，浦发银行正式推出业内首个API Bank无界开放银行，目的是通过API架构驱动，将场景金融融入互联网生态，围绕客户需求和体验，形成即想即用的跨界服务，重构全新的银行业务模式和经营理念。

　　7月17日，农业银行宣布，该行重庆分行在银行业界首创无感支付应用场景，在重庆市渝北区一大型社区的一家超市试点运行“无感支付体验点”。

　　而在今年早些时候，中国银行推出中银慧投，正式进军智能投顾市场，引起广泛关注。

　　当智能投顾领域的创业公司纷纷偃旗息鼓或改旗易帜的时候，这家百年大行掀起了一场逆势大反攻。

　　就像中国银行董事长陈四清所说的那样：“金融科技不应是独角兽企业的专利品，传统银行一定会在科技领域打一个翻身仗。”

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　　互联网金融告别野蛮生长

　　如果以余额宝的诞生作为标志，中国的互联网金融刚刚走过五周年。

　　遗憾的是，互联网金融迎来了灰暗时刻。

　　继去年末现金贷行业遭受监管暴击之后，P2P行业在近期陷入了有史以来最严重的一次危机，问题平台数量激增，包括一些排名靠前的知名平台。

　　过去几年里，P2P行业的爆雷潮并不少见，由于缺乏监管，泥沙俱下，至今超过七成的平台都消失了。

　　与此前的爆雷潮不同的是，这一次引发的恐慌是全局性的，无论合规、不合规的平台，无论头部平台还是中小平台，都不同程度受到了冲击。

　　一些分析人士认为，最终可以活下来并通过监管备案的平台，不会超过现有平台数量的10%，也就是不到200家。

　　与此同时，以蚂蚁金服为代表的巨头们纷纷确立了“不做金融”的定位，更多强调开放与合作，放低姿态与传统金融机构携手共进。

　　曾经被视为“鲶鱼”的新金融巨头们，终于不再以颠覆者、搅局者示人。

　　概言之，新兴的、非持牌的互联网金融主体，进入了阶段性的发展低潮。

　　一个野蛮生长的时代结束了。

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　　银行与科技公司合作渐入佳境

　　互联网金融也好，金融科技也好，并非科技公司或创业公司的专利。

　　在强监管周期下，一切金融业务都要纳入监管，都要持牌经营，新金融事实上进入牌照时代。

　　对于以商业银行为代表的传统金融机构来说，一方面，资质差、不合规的玩家不断被扫荡出局，行业环境变得更加干净；另一方面，随着互金行业头部机构将重心转向科技服务，金融机构可以借力实现转型升级。

　　2017年以来，多家银行巨头与科技巨头联姻，诸如中国银行就相继与腾讯、京东展开了战略合作。

　　值得注意的是，以往银行与科技公司的战略合作，往往停留在相对务虚的层面，但是这一次，可以明显发现，双方都在动真格。

　　去年6月，“中国银行——腾讯金融科技联合实验室”挂牌成立，双方将重点基于云计算、大数据、区块链和人工智能等方面开展深度合作，共建普惠金融、云上金融、智能金融和科技金融。

　　在此基础上，去年12月3日，中行与腾讯合作的“新一代网络金融事中风控系统”正式上线。该系统基于中行互联网金融整体风控体系，全面引入腾讯在大数据、云计算、机器学习等方面的领先能力，以事中监控为核心，提供全方位全流程且实时高效的反欺诈服务。

　　此外，中行与腾讯还在全球跨境服务、数字化银行转型、客户体验提升、大数据应用等方面推进全面合作。

　　在2017年年报中，中国银行提出：高度重视科技引领，把科技元素注入业务全流程，通过业务、技术、数据的深度融合，打通线上线下业务，实现关键业务领域的数字化转型，大踏步地迈向手机银行、智能银行和互联网银行。

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　　中行携中银慧投强势出击

　　2018年以来，随着监管整治的推进与宏观环境的变化，互联网金融加速洗牌，商业银行则加快了在新金融领域的进军步伐。

　　在3月底举行的中行2017年业绩发布会上，该行董事长陈四清表示，“我们现在把科技引领摆在战略发展的首位，目标是三年见成效，五年形成势，将中行打造成金融科技公司。金融科技不应是独角兽企业的专利品，传统银行一定会在科技领域打一个翻身仗。”

　　话音刚落，4月19日，中国银行在全国范围内对客发布智能投资顾问产品——“中银慧投”，宣告正式进军智能投顾市场。

　　在此之前，招商银行、浦发银行、工商银行曾推出过智能投顾产品。近年来还出现过一些专注于智能投顾的创业公司，但是受制于监管等多方面因素，一直发展滞缓。

　　据介绍，与其他机构的同类产品相比，中银慧投具备三大明显特色：

　　第一，人工智能和专家智慧的紧密结合。中银慧投采用人机结合的模式，整合了中行庞大的投资顾问专家团队，针对人工智能模型开展市场和产品的检验，也就是加入线下的人工干预，动态修正系统可能的偏差，两相印证，实现了从选市场、到选产品、再到形成个性化组合全流程的“双保险”。

　　第二，线上线下的紧密融合。中银慧投打通了线上和线下两个服务入口，线上由系统智能推荐标准化产品组合，并对客户存量资产进行健康诊断；线下还有理财经理随时承接咨询，针对客户进一步的需求提出个性化的资产配置和优化方案，使客户的服务体验链条更加完整。

　　第三，全球化视野。依托中行国际化、多元化优势，中银慧投将覆盖全币种、全市场的投资标的，为客户把握全市场的投资机会。

　　值得一提的是，中银慧投采取了自主研发为主的研发模式，是基于中行近万名科技研发人员，并通过业务端与科技端共同协作的一项成果。

　　据新金融琅琊榜了解，上线三个月来，中银慧的投资产管理规模迅速放量，正在接近行业里更早推出的同类产品。

　　据在线统计数据门户Statista研究显示，预计到2022年，中国智能投顾管理资产总额将超6600亿美元，覆盖人群将达到1.03亿。

　　本文首发于微信公众号：新金融琅琊榜。

责任编辑：方杰